En un entorno cada vez más interconectado, la capacidad de transferir dinero de forma rápida, segura y económica es fundamental. Pero, ¿alguna vez te has preguntado cómo funciona este sistema complejo que permite que el dinero fluya a través de las fronteras?
La gran mayoría del dinero se mueve a través del sistema bancario. Sin embargo, el término e mueve' puede ser engañoso, ya que muy poco dinero se transfiere físicamente de un país a otro. En realidad, se trata de un flujo de entradas en los libros contables entre instituciones de confianza que mantienen cuentas entre sí. Aunque en algunas regiones, como el sur de Asia, todavía se utilizan los sistemas tradicionales como los corredores de dinero o el sistema Hawala, que se originó en la India en el siglo VIII, el sistema bancario es el principal motor de las transacciones internacionales.
Se estima que en 2020 se movieron $140 billones a nivel internacional a través del sistema bancario [Fuente: Ernst & Young]. El Banco de Inglaterra estima que esta cifra aumentará a más de $250 billones para 202
¿Cómo funciona el sistema de pagos?
Pagos Domésticos
Para entender cómo funcionan las transferencias internacionales, primero debemos analizar el sistema doméstico. Los sistemas de pago domésticos se consideran de 'circuito cerrado' ya que no están conectados a sistemas extranjeros, pero funcionan de manera similar.
La banca se basa en la confianza. En el caso del sistema bancario del Reino Unido, el Banco de Inglaterra juega un papel crucial en el mantenimiento de los estándares regulatorios y como garante, o ' Prestamista de Última Instancia ', como se le conoce a menudo.
Es posible que hayas oído hablar de varios términos y acrónimos como BACS, CHAPS, Pagos Rápidos y Target 2 y SEPA en la UE.
El dinero se mueve entre los bancos a través de lo que se conoce como Liquidación Bruta en Tiempo Real [RTGS], como CHAPS, o a través de la compensación agregada entre los miembros del banco, como BACS.
BACS significa ervicios Automatizados de Compensación Bancaria'. Los servicios de pago BACS son operados y gestionados por BACS Payments Scheme Limited, una organización de miembros que incluye a 16 de los principales bancos del Reino Unido. En 2020, se realizaron 5 billones de pagos por débito directo, básicamente un retiro o demanda, y casi 2 billones de pagos por crédito directo, un depósito. Una transferencia BACS funciona con un sistema de compensación agregada y generalmente tarda entre 1 y 3 días en completarse.
Además, los pagos de banco a banco también se pueden realizar a través de Pagos Rápidos y CHAPS. Los Pagos Rápidos permiten realizar pagos casi en tiempo real entre cuentas bancarias en el Reino Unido, aunque se procesan a través del mismo sistema BACS. La clave es la relación de confianza entre las instituciones financieras. Mientras tanto, CHAPS es un método de pago del mismo día para transacciones de alto valor (por ejemplo, para la compra de propiedades).
Tanto RTGS como la compensación agregada funcionan esencialmente de la misma manera. El dinero se debita de la Cuenta A, con Lloyds por ejemplo, y se acredita a la Cuenta B con NatWest. La diferencia es que los pagos entre bastidores a través de RTGS son una transacción individual, mientras que con la compensación agregada, el valor total de las transacciones entre bancos individuales se agrupa y compensa después del horario bancario, de ahí los tiempos de liquidación más lentos.
Existen dos formas principales en las que el dinero se mueve a través del sistema bancario doméstico: RTGS o compensación agregada. Lo mismo ocurre a nivel internacional. La clave es la confianza que existe o se crea entre las partes.
Pagos Internacionales
Los sistemas de pago domésticos no están conectados directamente con los sistemas de otros países, por lo que al realizar una transferencia entre dos jurisdicciones, la moneda no se transfiere físicamente al extranjero.
En cambio, los bancos internacionales proporcionan cuentas para sus contrapartes extranjeras y tienen sus propias cuentas con sus contrapartes extranjeras, lo que les permite realizar pagos en moneda extranjera. Los fondos no se envían a través de las fronteras; las cuentas se acreditan en una jurisdicción y se debitan el monto correspondiente en la otra. Las llamadas relaciones ' nostro ' y ' vostro ', literalmente 'nuestro' y 'tuyo'.
Otros proveedores de pago, como las Fintechs y los agentes de transferencia de dinero, utilizan esta red interbancaria para brindar servicios de pago a empresas e individuos. Por lo tanto, al enviar dinero a través de una Fintech, como LinealPay, es tan seguro como cualquier otro medio.
Por ejemplo, en la Figura 1, el Banco A enviará un mensaje al Banco B indicándole que realice un pago a un cliente. El Banco B luego acreditará la cuenta del cliente final con dinero de la cuenta que el Banco A tiene en el Banco B.
Figura 1: Un simple pago transfronterizo utilizando cuentas mantenidas en cada banco
Un mensaje de pago envía una instrucción para debitar una cuenta en el Banco A y acreditar una cuenta en el Banco B.
Sin embargo, no todos los bancos tienen una relación directa, por lo que a veces necesitan realizar transacciones a través de un intermediario, un banco ' corresponsal '. Este es un banco que proporciona cuentas para el Banco A y el Banco B si no tienen una relación directa entre sí. Esto se conoce como banca corresponsal y es un componente esencial del sistema de pago global para transacciones transfronterizas. Se basa en la confianza entre las partes.
Figura 2: Un pago transfronterizo utilizando un banco corresponsal
El Banco A y el Banco B no tienen cuentas entre sí, por lo que utilizan un banco donde ambos mantienen cuentas, el banco corresponsal.
Cuantos más intermediarios estén involucrados en una transacción transfronteriza, más lenta y costosa será. Para los pares de divisas con altos volúmenes de pagos (por ejemplo, dólar estadounidense a libra esterlina británica), generalmente habrá una cadena más corta. Pero para las conversiones entre monedas con un volumen de pagos menor, hay más bancos corresponsales involucrados. Cuantos más bancos corresponsales estén involucrados, más tiempo tardará la transacción y se incurrirá en más costos en cada etapa de la cadena. El conjunto de flujos de pago entre un país y otro se conoce como ' corredor de país ' o ' corredor de pago '.
Figura 3: Pago transfronterizo utilizando la red de banca corresponsal
Cuanto menos común sea el par de divisas, se necesitarán más bancos corresponsales para realizar el pago, incurriendo en costos y demoras en cada etapa.
En cada banco de la cadena, se cobrarán tarifas por procesamiento y cambio de divisas, los mensajes de pago deberán verificarse con los requisitos locales de delitos financieros y cada banco deberá actualizar los saldos en las cuentas de los beneficiarios entrantes y salientes utilizando sus sistemas de pago domésticos, que solo están abiertos durante el horario comercial normal. El banco del remitente deberá tener suficiente efectivo para cubrir estos costos desconocidos hasta que se complete el pago.
SWIFT
SWIFT significa Sociedad para las Telecomunicaciones Financieras Interbancarias Mundiales.
Es una organización que se fundó en Bruselas en 1973 para establecer algunos procesos y estándares comunes para las transacciones financieras. Una cooperativa de bancos e instituciones financieras con más de 1000 miembros.
SWIFT es la forma principal en que se instruyen y registran las transferencias internacionales de dinero. Más de 20 millones de instrucciones de pago pasan por la red cada día.
SWIFT no facilita la transferencia de fondos, sino que envía órdenes de pago, que deben liquidarse mediante cuentas corresponsales [como se ilustra en las Figuras 1, 2 y 3 en la sección anterior] que las instituciones tienen entre sí. Cada institución financiera, para intercambiar transacciones bancarias, debe tener una relación bancaria, ya sea siendo un banco o afiliándose a uno (o más) para disfrutar de esas características comerciales particulares.
La versión más actualizada del protocolo de pagos SWIFT se conoce como SWIFT Gpi [Iniciativa Global de Pagos]. Según SWIFT, aproximadamente 000 de sus 1000 miembros están actualmente conectados a la red.
LinealPay utiliza SWIFT Gpi como el principal medio para transferir fondos a través del entorno, así como una serie de corredores de pago de Cámara de Compensación Automatizada [ACH] a través de enlaces con bancos internacionales que permiten el acceso a los sistemas de pago domésticos.
Acerca de LinealPay
LinealPay es una Fintech del Reino Unido especializada en pagos internacionales y cambio de divisas.
Realizamos transferencias en más de 35 monedas y, una vez en posesión de fondos compensados, podemos ser hasta un 90% más económicos que los bancos comerciales. Disfrutarás de la entrega en 24 horas a más de 200 destinos y la entrega en el mismo día en muchas monedas, incluidos dólares estadounidenses y canadienses, rupias indias, euros y francos suizos.
De hecho, el 94% de los pagos se realizan en horas en lugar de días, y algunos pagos a la UE desde el Reino Unido se pueden realizar en segundos. Es importante destacar que cuando ocurre un error ocasional o necesita asesoramiento experto, tenemos personas disponibles para resolver el problema o brindar orientación.
Nuestra visión es ayudar a que los pagos comerciales globales sean simples, económicos y seguros, para conectarte con más del entorno y más del entorno contigo, permitiéndote acceder a nuevos mercados y ayudar a tu negocio a crecer.
Para obtener más información sobre los servicios de LinealPay, visita nuestro sitio web, www.linealpay.com, o contáctanos al 0203 105 927
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