Cómo entender el mercado de las criptomonedas

El mercado de las criptomonedas es un espacio emocionante y volátil que ofrece oportunidades de inversión únicas. Sin embargo, para navegar con éxito este territorio digital, es esencial comprender los conceptos básicos, las estrategias de trading y los riesgos involucrados. Esta información te proporcionará una visión integral de este mercado en auge.

¿Qué es el trading de criptomonedas?

En esencia, el trading de criptomonedas implica comprar y vender criptomonedas, de manera similar a como se negocia con acciones, materias primas o divisas. Los traders buscan obtener ganancias al predecir los movimientos de precios de activos digitales volátiles. Intercambian dinero fiduciario u otros activos digitales por criptomonedas en un exchange de criptomonedas y, por lo general, compran cuando el valor de la criptomoneda es bajo y venden cuando alcanza su punto máximo.

El trading, como lo conocemos en forma de mercados de valores, existe desde el siglo XVII, pero el trading de criptomonedas comenzó con Bitcoin en 2009, la primera y aún la criptomoneda más conocida. Desde entonces, han surgido muchas otras criptomonedas con características únicas y se negocian.

Antes de entrar en el entorno del trading de criptomonedas, es importante comprender los activos y las tecnologías involucradas, y tener en cuenta los riesgos. La volatilidad y la naturaleza en gran medida no regulada de los mercados de criptomonedas hacen que el trading de criptomonedas sea bastante diferente al trading de acciones o materias primas.

Trading de acciones vs. trading de criptomonedas

El trading de acciones es como invertir en empresas establecidas, como poner tu dinero en una cadena de restaurantes conocida. Puedes esperar un crecimiento constante y ganancias confiables.

El trading de criptomonedas, por otro lado, es como invertir en un nuevo y moderno restaurante emergente. Es más arriesgado y volátil, pero también es emocionante y puede generar grandes ganancias rápidamente. Los precios de las criptomonedas tienen el mismo potencial de subir o bajar rápidamente como los restaurantes emergentes, que pueden convertirse en la próxima gran cosa o desaparecer de la noche a la mañana.

Cómo operar con criptomonedas para principiantes

Existen varias formas de operar e invertir en criptomonedas. Esta tutorial de trading de criptomonedas se centra en cómo comenzar a operar con criptomonedas a través de un exchange centralizado de criptomonedas.

Pasos básicos en el trading de criptomonedas

Paso 1: Registrarse para una cuenta de exchange de criptomonedas

Es esencial elegir cuidadosamente una plataforma de trading de criptomonedas. El tipo más popular de plataforma de trading es un exchange de criptomonedas. Los traders suelen verificar la reputación, el cumplimiento, la seguridad, las características y las criptomonedas que figuran en estos exchanges.

Abrir una cuenta de exchange de criptomonedas requerirá información personal y pasar la verificación Conozca a su Cliente (KYC). KYC en criptomonedas significa verificar su identidad proporcionando información personal para cumplir con las regulaciones. Las cuentas deben configurarse con contraseñas seguras, autenticación de dos factores (2FA) y otras medidas disponibles.

Paso 2: Agregar fondos a una cuenta

Los fondos generalmente se pueden agregar a una cuenta de exchange de criptomonedas mediante transferencia bancaria, tarjeta de débito o crédito, o transfiriendo un saldo de criptomonedas desde una billetera de criptomonedas existente. Una vez que tenga fondos, es tan sencillo como comprar ciertas criptomonedas y mantenerlas en el exchange hasta que su precio cambie lo suficiente como para venderlas, con suerte, para obtener ganancias.

Paso 3: Seleccionar una criptomoneda para operar

Muchos traders experimentados eligen cuidadosamente una criptomoneda en función del análisis técnico y fundamental. Piensa en el trading de criptomonedas como comprar un coche. El análisis técnico es como comprobar la velocidad, el rendimiento del motor y el kilometraje del coche para predecir cómo funcionará en el futuro, mientras que el análisis fundamental es como mirar la marca, las reseñas y las características de seguridad del coche para determinar su fiabilidad y valor general.

Si bien ambos enfoques te ayudan a determinar si la compra vale la pena, se centran en diferentes factores: los datos de rendimiento y el valor intrínseco del coche. Ahora, entendamos estas diferencias en el contexto de las criptomonedas:

Análisis técnico

Con el análisis técnico para las criptomonedas, los traders observan los movimientos históricos de precios, los volúmenes de trading y otros datos del mercado para identificar patrones y tendencias. Utilizan gráficos e indicadores técnicos, como las medias móviles y los gráficos de velas, para predecir los movimientos futuros de precios. Su objetivo es tomar decisiones de trading a corto plazo basadas en las tendencias identificadas utilizando gráficos y el sentimiento del mercado.

Análisis fundamental

Cuando los traders realizan un análisis fundamental para las criptomonedas, evalúan el valor intrínseco del activo, es decir, el valor real de un activo en función de sus fundamentos, observando factores como el equipo de desarrollo, los usos prácticos, la tecnología que lo sustenta, la adopción del mercado, las asociaciones, el cumplimiento de las regulaciones y la salud general de la blockchain. Su objetivo es determinar el potencial a largo plazo y la fortaleza de la criptomoneda como inversión.

Si bien muchos traders optan por especular con Bitcoin (BTC) o Ether (ETH), otros prefieren las altcoins o los tokens más nuevos. Estas monedas con una capitalización de mercado más pequeña pueden ser aún más arriesgadas y volátiles, lo que hace que el análisis técnico sea menos fiable, pero también pueden ofrecer mayores rendimientos.

Paso 4: Realizar una operación

Realizar una primera operación o compra implica seleccionar un par de trading, por ejemplo, USD/BTC, lo que significa que estás operando con dólares estadounidenses por Bitcoin. Los traders también deben elegir su tipo de orden, ya sea una orden de mercado o una orden limitada, y la cantidad antes de confirmar la orden.

Paso 5: Almacenar criptomonedas

Los traders mantienen sus fondos de criptomonedas destinados a operaciones inmediatas en el exchange. Los saldos de criptomonedas mantenidos durante más tiempo se almacenan de forma más segura en una billetera de criptomonedas, siendo un dispositivo de hardware la opción más segura.

Conceptos básicos del trading de criptomonedas

Los precios de las criptomonedas son increíblemente volátiles y están determinados por la oferta y la demanda del mercado, el sentimiento y otros factores. No existen controles gubernamentales o de terceros que proporcionen estabilidad o protección al consumidor.

Por lo tanto, los recién llegados deben comprender cómo funcionan los mercados de activos criptográficos para navegar de forma segura por el trading de criptomonedas. El trading de criptomonedas puede ser tan sencillo como retirar una moneda fiduciaria como el dólar estadounidense o utilizar varios pares de trading para hacer crecer una cartera de inversiones. A medida que aumenta el volumen de trading y la complejidad, también lo hace la exposición al riesgo de un trader.

Conceptos básicos del trading de criptomonedas

Libro de órdenes de criptomonedas

Los exchanges son un mercado para los vendedores que quieren vender y los compradores que desean comprar, creando dos lados de un libro de órdenes. Los precios de las criptomonedas suelen aumentar cuando hay más órdenes de compra que órdenes de venta (más demanda que oferta). Por otro lado, los precios disminuyen cuando más personas venden que compran (más oferta que demanda).

En muchas interfaces, las compras y las ventas se representan en diferentes colores, lo que proporciona a los traders una indicación rápida del estado del mercado. Por ejemplo, las órdenes de compra pueden ser verdes, mientras que las órdenes de venta son rojas. Esto proporciona un método visual fácil para que los traders comprendan la dinámica del mercado y vean si hay más demanda u oferta.

Largo o corto

Ir largo en un activo (largo) significa entrar en un contrato para comprar un activo con la expectativa de beneficiarse de su precio en alza.

Por el contrario, ir corto en un activo (corto) significa vender activos prestados, que deben devolverse más tarde, lo que añade complejidad al proceso. Este es un método de trading que permite a la gente ganar dinero incluso cuando el precio de una criptomoneda está bajando.

Estrategias de trading de criptomonedas

Las tres principales estrategias de trading de criptomonedas son el day trading, el swing trading y el position trading, pero también existen otras más avanzadas. Los traders eligen y adaptan las estrategias en función de sus conocimientos y su nivel de tolerancia al riesgo.

Entendamos cómo funcionan estas estrategias con un ejemplo:

Day trading

Esto significa que un trader está constantemente observando el mercado y comprando y vendiendo dentro del mismo día para obtener ganancias de los cambios de precios a corto plazo. Por ejemplo, un trader puede comprar Bitcoin a $30,000 por la mañana y venderlo a $30,500 al mediodía, obteniendo una ganancia de $500. Más tarde, pueden comprar de nuevo a $30,200 y vender antes de que termine el día para obtener una pequeña ganancia.

Swing trading

El swing trading significa mantener las criptomonedas durante días o semanas para beneficiarse de las oscilaciones de precios a medio plazo. Por ejemplo, un trader puede comprar Bitcoin a $30,000, anticipando una subida a $35,000 en unas pocas semanas. Después de dos semanas, el precio alcanza los $35,000 y lo vende para obtener una ganancia de $5,000.

Position trading

Esto implica mantener las criptomonedas durante períodos más largos, como semanas, meses o incluso años, basándose en tendencias y análisis del mercado a largo plazo. Por ejemplo, un trader puede comprar Bitcoin a $30,000, creyendo que alcanzará los $100,000 en los próximos años. Lo mantiene a través de altibajos, vendiéndolo finalmente para obtener una ganancia sustancial cuando llega a $100,000.

Leer los mercados

Leer el mercado significa detectar patrones o tendencias con el tiempo, sobre las que un trader puede optar por actuar.

Dos tendencias clave del mercado son alcista (precios en alza) y bajista (precios en baja).

Mercado alcista

Un mercado alcista significa que los precios están subiendo; es como una tendencia alcista cuando los precios siguen subiendo de forma constante. Algunas personas incluso llaman a estos movimientos ascendentes "bombas" porque se siente como si el mercado estuviera siendo impulsado por la emoción. Imagina que el precio de Bitcoin es de $60,000, y luego empieza a subir a $65,000, $70,000 y más en poco tiempo. Ese es un mercado alcista en acción.

Mercado bajista

Un mercado bajista es cuando los precios bajan; es una tendencia bajista donde los precios siguen bajando de forma constante. Algunas personas pueden referirse a estos movimientos descendentes como "vuelcos" porque se siente como si todo el entorno estuviera volcando sus inversiones, haciendo que los precios bajen. Si Bitcoin está a $60,000 y luego empieza a bajar a $50,000, $40,000 y menos, ese es un mercado bajista.

Acción de precios al alza y a la baja

Las tendencias alcistas y bajistas también pueden existir dentro de tendencias más grandes y opuestas, dependiendo del horizonte temporal. Generalmente, una tendencia alcista da como resultado máximos más altos y mínimos más altos, mientras que una tendencia bajista da como resultado máximos más bajos y mínimos más bajos.

Acción de precios consolidada

La consolidación se produce cuando un precio se negocia de forma lateral o dentro de un rango. Normalmente, las fases de consolidación son más fáciles de detectar en marcos de tiempo más altos (gráficos diarios o semanales) y se producen cuando un activo se enfría después de una tendencia alcista o bajista. La consolidación también aparece antes de los cambios de tendencia o cuando la demanda es baja.

¿Qué es el análisis técnico en el trading de criptomonedas?

El análisis técnico (AT) se mencionó anteriormente en el artículo. Es una habilidad en la que los traders trabajan para mejorar sus operaciones. El AT analiza los datos históricos del mercado, principalmente el precio y el volumen, para predecir la acción del precio. Aquí tienes algunas herramientas básicas.

Estructura del mercado y ciclos

Los traders analizan los patrones en los datos a largo plazo para comprender cómo se comportan normalmente los mercados.

El ciclo del mercado se puede dividir en cuatro partes principales: acumulación, aumento, distribución y declive. A medida que el mercado se mueve entre estas fases, los traders se adaptan consolidando, retrocediendo o corrigiendo según sea necesario. Entendamos cada fase utilizando Bitcoin como ejemplo:

Acumulación

Esto significa que los inversores empiezan a comprar BTC a precios bajos después de una caída significativa de precios, esperando que vuelva a subir.

Aumento

Este ciclo se produce cuando el precio de Bitcoin aumenta significativamente porque más personas se sienten positivas al respecto. Esto hace que el mercado sea muy activo y empuja los precios hacia arriba.

Distribución

Esto se produce cuando el trading se ralentiza porque los nuevos compradores dudan, ya que los primeros inversores de Bitcoin empiezan a vender sus monedas para obtener beneficios.

Declive

El declive del mercado se produce cuando menos personas siguen comprando Bitcoin; su precio empieza a bajar rápidamente, lo que podría llevar a una caída significativa en el mercado.

Persiguiendo a la ballena

Los movimientos de precios importantes pueden ser impulsados por "ballenas", individuos o grupos con cantidades significativas de criptomonedas que pueden mover los mercados.

Algunas ballenas operan como "creadores de mercado" colocando órdenes de compra y venta para mantener el mercado activo y ganar dinero. Los traders a menudo intentan seguir a estos expertos adivinando qué harán a continuación. Las ballenas son mucho más comunes en el trading de criptomonedas en comparación con las acciones, ya que estos mercados son mucho más pequeños y más fáciles de impactar con fondos significativos.

Ciclos psicológicos

El comportamiento emocional puede afectar significativamente al mercado, como se ilustra en el gráfico clásico "Psicología de un ciclo de mercado", que puede proporcionar una idea más detallada de los sentimientos que el concepto alcista/bajista.

Incredulidad

Los inversores no confían en la recuperación del mercado.

Esperanza

El mercado mejora y los inversores empiezan a ver oportunidades para ganar dinero.

Optimismo

Los inversores se vuelven más confiados y empiezan a invertir más activamente.

Creencia

Los inversores adquieren confianza y mantienen sus inversiones durante más tiempo.

Emoción

Los inversores están emocionados por sus ganancias e invierten aún más.

Complacencia

Los inversores asumen que el mercado seguirá subiendo sin mucho esfuerzo por su parte.

Euforia

La sobreconfianza lleva a inversiones arriesgadas y a un optimismo extremo.

Ansiedad

Los inversores empiezan a dudar de sus decisiones y se vuelven cautelosos.

Negación

Los inversores optimistas ignoran las señales de advertencia y mantienen sus inversiones.

Pánico

El miedo a perder dinero hace que los inversores vendan rápidamente.

Ira

Los inversores están disgustados por las pérdidas y buscan a alguien a quien culpar.

Depresión

Los inversores pierden interés y motivación para operar.

Incredulidad

El mercado empieza a mejorar, pero los inversores siguen dudando.

Herramientas básicas

Soporte y resistencia

Dos indicadores de AT ampliamente utilizados, "soporte" y "resistencia", se relacionan con las barreras de precios que tienden a formarse en el mercado, impidiendo que la acción del precio vaya demasiado lejos en una dirección particular. Entendamos esto utilizando BTC como ejemplo:

Soporte

Piénsalo como un nivel de precio o precio mínimo en el que Bitcoin tiende a dejar de caer porque los compradores entran y compran significativamente, evitando que el precio caiga más. Por ejemplo, si el precio de Bitcoin baja a $55,000 y luego deja de caer porque muchos traders empiezan a comprar a ese precio, $55,000 es el nivel de soporte. Es como si el precio golpeara un suelo y rebotara hacia arriba.

Resistencia

Piénsalo como un nivel de precio o techo donde Bitcoin tiende a dejar de subir porque los vendedores entran y venden mucho, evitando que el precio aumente. Por ejemplo, si el precio de Bitcoin sube a $60,000 y luego deja de subir porque muchos traders empiezan a vender a ese precio, $60,000 es el nivel de resistencia. Es como si el precio golpeara un techo y rebotara hacia abajo.

Los traders de criptomonedas utilizan los niveles de soporte y resistencia para apostar por la dirección del precio, adaptándose a medida que el nivel de precio rompe los límites superior o inferior. Una vez que los traders identifican el suelo (soporte) y el techo (resistencia), esto proporciona una zona de actividad en la que los traders pueden entrar o salir de las posiciones.

Si el precio supera estas barreras en cualquier dirección, indica el sentimiento general del mercado. Este es un proceso continuo, ya que tienden a formarse nuevos niveles de soporte y resistencia cuando una tendencia se rompe.

Líneas de tendencia

Una secuencia de niveles de soporte y resistencia, representada por una línea de tendencia, puede indicar una tendencia más significativa en el mercado.

Los traders de criptomonedas prestan mucha atención a los niveles de soporte de una línea de tendencia ascendente, ya que indican un área que ayuda a evitar que el precio caiga sustancialmente más. Del mismo modo, en un mercado de tendencia descendente, los traders observarán la secuencia de picos en declive para conectarlos a una línea de tendencia.

La fuerza de cualquier nivel de soporte o resistencia y sus líneas de tendencia resultantes aumenta a medida que se repiten con el tiempo; por lo tanto, los traders registrarán estas barreras para informar una estrategia de trading en curso.

Números redondos

Los inversores inexpertos e institucionales a menudo se centran en los precios de los números redondos, lo que afecta a los niveles de soporte y resistencia. Por ejemplo, cuando el precio de Bitcoin se acerca a un número redondo como $60,000, con frecuencia se convierte en un punto de resistencia.

Medias móviles

Los traders a menudo suavizan los niveles de soporte y resistencia y las líneas de tendencia para crear una única representación visual de línea llamada media móvil (MM).

La media móvil traza los niveles de soporte inferiores de una tendencia ascendente junto con los picos de resistencia a lo largo de una tendencia descendente. Puede proporcionar un indicador valioso del impulso a corto plazo.

Las medias móviles se pueden calcular en varios marcos de tiempo. Así es como se utilizan algunas de las más comunes:

MM de 20 días

Un indicador a corto plazo que se utiliza a menudo para identificar cambios repentinos de precios y posibles tendencias a corto plazo.

MM de 50 días

Un indicador a medio plazo que ayuda a detectar tendencias intermedias y posibles niveles de soporte o resistencia.

MM de 100 días y 200 días

Indicadores a largo plazo que se utilizan comúnmente para identificar la dirección general de la tendencia e identificar los principales niveles de soporte o resistencia.

Patrones de gráficos

Una representación visual común de la acción del precio del mercado se llama "vela".

Los gráficos de velas muestran más información que los gráficos simples de líneas o barras. Presentan cuatro puntos de precio: apertura, cierre, máximo y mínimo. Las velas también representan secciones de tiempo, ya sea una hora, cuatro horas, un día, etc. El gráfico de velas representa estos puntos de precio como:

La parte gruesa de la vela muestra los precios de apertura y cierre.

Las líneas delgadas (mechas) muestran los precios más altos y más bajos durante ese tiempo.

¿Qué es el análisis fundamental en el trading de criptomonedas?

El análisis fundamental analiza los aspectos básicos de la industria y la tecnología de un activo para ver si es una buena inversión. Esta es una investigación importante que todo el entorno debería realizar antes de realizar una inversión en una determinada criptomoneda.

Desarrolladores

¿Cuál es su historial? ¿Qué tan activos son en el desarrollo del protocolo subyacente del token? Dado que muchos proyectos son de código abierto, los inversores pueden ver esta información en plataformas como GitHub.

Comunidad

Una comunidad genuina y fuerte puede indicar el potencial de un proyecto y apoyar el éxito futuro.

Especificaciones técnicas

El algoritmo de una red (cómo garantiza la seguridad, el tiempo de actividad y el consenso) y las características de emisión como los tiempos de bloque, el suministro de tokens, la distribución y la tokenómica.

Liquidez (y ballenas)

¿Están los exchanges de buena reputación respaldando un activo criptográfico en particular? ¿Qué pares de trading existen? ¿Hay un volumen de trading saludable? ¿Hay grandes accionistas presentes y cuál es el impacto de sus operaciones?

Infraestructura

Los white papers y las hojas de ruta son consideraciones esenciales para el proyecto. ¿Cuál es la aplicación real del proyecto? ¿Quiénes son los accionistas, los validadores de bloques, los comerciantes/empresas y los usuarios?

Análisis onchain

Los analistas pueden examinar las tendencias de oferta y demanda, la frecuencia de las transacciones y los costes de transacción. Estas perspectivas pueden indicar la fortaleza de la blockchain de una criptomoneda y su dinámica de precios en varios mercados.

Las respuestas de los inversores a las subidas, las ventas, las regulaciones y otros eventos del mercado proporcionan información que puede ayudar a predecir los movimientos futuros de los precios.

Gestión de riesgos en el trading de criptomonedas

La gestión de riesgos es un aspecto importante de cómo operar con criptomonedas de forma eficaz. Antes de entrar en una operación, los traders deben saber cuánto podrían perder.

Es imposible predecir la actividad del mercado con certeza, y la volatilidad de las criptomonedas hace que el riesgo sea mucho mayor. Los riesgos se pueden reducir, no eliminar, con:

Conocimiento

Desarrollar una comprensión integral de cómo operar con criptomonedas y de las criptomonedas y la blockchain.

Conciencia

Comprender las tendencias en los mercados de criptomonedas y las influencias externas en la volatilidad de las criptomonedas, como el sentimiento público y los cambios regulatorios.

Investigación

Investigar los antecedentes de una criptomoneda o token para comprender mejor cómo podría funcionar a corto y largo plazo.

Tolerancia al riesgo

Establecer límites y operar o invertir sólo lo que se pueda perder cómodamente si una estrategia falla o el mercado cambia.

Las estrategias de trading de criptomonedas variarán mucho de una persona a otra en función de la experiencia, las preferencias, la personalidad, el capital de trading disponible y la tolerancia al riesgo. Además, existen muchas técnicas avanzadas de trading de criptomonedas que los traders descubren una vez que dominan los conceptos básicos de cómo operar con Bitcoin u otras criptomonedas.

Las herramientas de trading automatizado de criptomonedas y los bots de trading de criptomonedas que utilizan la inteligencia artificial son tecnologías emergentes que pueden ayudar a las estrategias de trading de criptomonedas. Pero al igual que todas las herramientas e indicadores de trading, es mejor utilizarlas con otras herramientas, métodos y un profundo conocimiento de cómo operar con criptomonedas para confirmar las tendencias y apoyar las decisiones de trading.

Escrito por Marcel Deer

Si quieres conocer otros artículos parecidos a Cómo entender el mercado de las criptomonedas puedes visitar la categoría Criptomonedas.